Претензия от 23 апреля 2019

The Financial Commission / Примеры рассмотрения претензий / Претензия от 23 апреля 2019

Суть претензии

Клиент подал претензию в Финансовую Комиссию ввиду следующего:

Клиент использовал счет № 5002454 для активной торговли на рынке Форекс. По словам Клиента, до инцидента на указанном счете были созданы четыре позиции по двум разным финансовым инструментам:

29685032 2019.04.16 20:52:45 buy 0.4  nzdcad 0.9031 0.90273 0.908 2019.04.17 01:45:02  0.90035 0.96 -82.39

29685034 2019.04.16 20:54:05 buy 0.2  nzdcad 0.90307 0.90273 0.908 2019.04.17 01:45:02 0.90035 0.48 -40.74

29685036 2019.04.16 20:55:03 buy 0.1   nzdcad  0.90306 0.90273 0.908 2019.04.17 01:45:02 0.90035 0.24 -20.3

29685092 2019.04.16 21:12:06 sell 0.1   gbpnzd  1.93175 1.93       1.92 2019.04.17 01:45:02 1.93508  0.47 -22.49

Инцидент на счете клиента произошел 17 апреля 2019 года в 01:45 (время сервера) , На момент инцидента был запланирован выпуск статистического отчета по инфляции в Новой Зеландии. Из-за дефицита маржи, вызванного неблагоприятным изменением цены финансовых инструментов NZDCAD и GBPNZD, все четыре позиции Клиента были ликвидированы Брокером (Stop Out). Сумма убытков, понесенных по Stop Out, составила 165,5 USD.

Клиент утверждает, что его отложенные ордеры Stop Loss, прикрепленные к открытым позициям и измененные за несколько минут до того как брокер не зарегистрировал инцидент из-за сбоя торгового приложения, оставались открытыми до тех пор, пока они не были в конечном итоге закрыты из-за недостаточной маржи.

Клиент не удовлетворен решением Брокера и просит Комитет Рассмотрения Споров (КРС) проверить правильность исполнения транзакций, закрытых по Stop Out. Клиент считает, что Брокер должен возместить все убытки (165,5 USD), возникшие в результате ликвидации указанных выше позиций. Клиент предоставил в качестве документального подтверждения скриншоты своего торгового счета, взятые из мобильного торгового приложения.

В свою очередь, Брокер не видит оснований для претензии Клиента, поскольку, по его мнению, все позиции Клиента были закрыты корректно, по реальным рыночным ценам и в соответствии с положениями внутренних нормативных документов. В качестве документального подтверждения Брокер предоставил отчет с историей торговли Клиента, записями журнала сервера, а также с историей тиковых данных по финансовым инструментам в спорных транзакциях.  

Имя Заявителя Брокер
XXX YYY
Номер Претензии #ZZZ
Дата Претензии Дата Приема Претензии Комиссией
17/04/2019 23/04/2019
Ответ по претензии:

Решение по данной претензии было вынесено на основании информации, предоставленной компанией и Клиентом.

В целях обеспечения объективного рассмотрения претензии, Комитет Рассмотрения Споров Финансовой Комиссии внимательно изучил документальные свидетельства, предоставленные сторонами диспута. Проанализировав материалы претензии, Комитет пришел к следующим выводам:

1. Прежде всего, следует отметить, что в соответствии с записями журнала сервера, предоставленными Брокером, попытка изменить уровни цен отложенных ордеров Stop Loss и Take Profit, сделанная Клиентом за несколько минут до инцидента, увенчалась успехом:

2019.04.17 01:33:21.726 order /update 5002454 — {«ticket»:29685032,»tp»:0.908,»sl»:0.90273,»comment»:»WebTrader»,»info»:»IP : 82.132.223.89″}

2019.04.17 01:33:34.003 order /update 5002454 — {«ticket»:29685034,»tp»:0.908,»sl»:0.90273,»comment»:»WebTrader»,»info»:»IP : 82.132.223.89″}

2019.04.17 01:33:46.467 order /update 5002454 — {«ticket»:29685036,»tp»:0.908,»sl»:0.90273,»comment»:»WebTrader»,»info»:»IP : 82.132.223.89″}

2019.04.17 01:34:34.219 order /update 5002454 — {«ticket»:29685092,»tp»:1.92,»sl»:1.93,»comment»:»WebTrader»,»info»:»IP : 82.132.223.89″}

2. Во-вторых, следует отметить, что во время публикации важных экономических новостей, таких как индекс потребительских цен (CPI) и другие, рынок очень часто испытывает значительное снижение ликвидности в сочетании со значительным увеличением волатильности. В свою очередь, это обстоятельство радикально меняет поток котировок, что приводит к резкому расширению спредов и возникновению ценовых разрывов. Клиент должен осознавать, что торговля в таких рыночных условиях сопровождается значительными рисками.

3. В-третьих, следует также отметить, что стоп-ордер, который также включает в себя ордеры Buy Stop / Sell Stop, не гарантирует исполнения ордеров клиента точно по указанной в них цене. В зависимости от ситуации на рынке такие ордеры могут быть исполнены либо точно по указанной в них цене, либо по цене, ниже указанной. Отложенный стоп-ордер становится активным, как только хотя бы одна котировка в потоке котируемых брокером цен достигает значения, указанного клиентом.

Если подробно раскрыть логику исполнения стоп-ордера на реальном рынке, то это будет выглядеть следующим образом: когда рынок достигает цены, указанной в отложенном ордере клиента, система подает ордер Market по любой цене, доступной на рынке (в пределах глубины рынка) для указанного объема. Исполнение ордера в этом случае будет происходить в соответствии с очередностью текущих позиций на торговом сервере брокера.

4. Согласно информации, предоставленной Брокером (история тиков по финансовому инструменту NZDCAD), отложенные ордеры Stop Loss, прикрепленные к длинным позициям ## 29685032, 29685034, 29685036, были активированы в 01: 45: 02.071 после ценового разрыва и выполнены по доступной рыночной цене:

2019.04.17 01:45:01.721; 0.90361; 0.90474

2019.04.17 01:45:02.071; 0.90056; 0.90190

2019.04.17 01:45:02.641; 0.90035; 0.90159

5. Чтобы обеспечить объективное расследование дела, КРС запросила исторические данные о ценах на финансовые инструменты в спорных транзакциях у других независимых поставщиков финансовых услуг. Сравнение котировок Брокера с котировками из независимых источников, подтвердило тот факт, что котировки, предлагаемые Брокером на момент инцидента, отражали реальную ситуацию на рынке. Таким образом, принимая во внимание ненормальные рыночные условия в период инцидента, эксперты КРС сочли исполнение всех спорных сделок корректным, поскольку котировки финансовых инструментов, предлагаемые Брокером в период инцидента соответствовали приемлемым рыночным ценам.

6. Наконец, торговые условия на торговом счете Клиента предполагают Stop Out на уровне 20%. Эта информация четко определена на сайте Брокера (раздел «Торговые условия»). Открывая торговый счет выбранного типа, Клиент соглашается принять условия торговли, предоставленные Компанией. На момент происшествия соотношение эквити и маржи на счете Клиента упало ниже критического уровня (20%). Таким образом, из-за недостаточной маржи все убыточные позиции были закрыты автоматически по ценам, доступным на рынке (Stop Out). Этот факт подтверждается записями из журнала сервера, предоставленными брокером.

Обобщая все вышесказанное, Комитет по разрешению споров принял решение в пользу Брокера, поскольку Брокер действовал в полном соответствии с положениями внутренних нормативных документов и правилами, принятыми в Компании. Соответственно, требование Клиента о возмещении убытков в размере 165,5 долл. США было сочтено членами Комитета необоснованным.

Данная претензия была рассмотрена членами Комитета Рассмотрения Споров Финансовой Комиссии и оформлена главой комитета Анатолием Булановым.

Решение в Пользу Компенсация
Брокер Нет
Если у Вас остались вопросы относительно данного рассмотрения, пожалуйста, направляйте их на адрес: [email protected]
Подтверждение
Я подтверждаю, что вся информация была рассмотрена Резолюционным Комитетом Финансовой Комиссии, и подтверждаю, что решение было принято честно, непредвзято и без чьего-либо вмешательства. Я уверен, что информация, предоставленная в документе, является правдой.
Подпись Должность Дата
 Анатолий Буланов

Глава КРС

13/05/2019
Share This Story, Choose Your Platform!