Avustralya Menkul Kıymetler ve Yatırım Komisyonu (ASIC), XTrade.AU Pty Ltd. şirketinin Avustralya finansal hizmetleri (AFS) lisansını iptal etti.
AFS Yükümlülüklerine Uyulmaması
Fark sözleşmeleri (CFD'ler) ve döviz sözleşmeleri (FX sözleşmeleri) sunan perakende tezgah üstü (OTC) türev ihraççısı XTrade, bir AFS lisans sahibi olarak genel yükümlülüklerine uymaması nedeniyle ASIC yetkisini kaybetti.
ASIC, "birçok savunmasız müşterinin, bunu karşılayamamalarına veya sınırlı işlem deneyimlerine sahip olmalarına rağmen CFD'lerde işlem yapmaya teşvik edildiğini ve bunun da önemli tüketici kayıplarına yol açtığını" tespit etti.
AFS lisans sahipleri, finansal ürünleri tüketici ihtiyaçlarını göz önünde bulundurarak tasarlamalı ve dağıtmalı ve ürünlerin uygun şekilde dağıtıldığından emin olmalıdır. Ayrıca sonuçları izlemeleri ve ürün yönetimi düzenlemelerini zaman içinde yeniden değerlendirmeleri gerekir.
Mahkemenin Son Kararını Bekliyoruz
XTrade, 343628 Nisan 12'dan beri 2010 numaralı AFS lisansına sahiptir. Ancak ASIC'in soruşturması, XTrade'in Haziran 2018 ile Eylül 2022 arasında:
– Vicdansızca davranışlarda bulunmak;
– Temsilcilerin finansal hizmetler yasalarına uymasını sağlayamadı;
– Çıkar çatışmasının yeterli düzeyde yönetilememesi;
– Perakende ürün dağıtımını hedef pazar tespitleriyle uyumlu hale getirmedi;
– Finansal hizmetleri etkin, dürüst ve adil bir şekilde sunamadı.
Düzenleyici, XTrade'in müşterilerinin çıkarlarından çok kendi çıkarlarına öncelik verdiğini ve iyi niyetle hareket etmediğini belirtti. Dahası, aracı kurum temsilcilerinin uygunsuz davranışlarını engellemedi ve yeterli eğitim aldıklarından emin olmadı.
XTrade, ASIC'nin kararının incelenmesi ve durdurulması için 29 Nisan 2024'te İdari Temyiz Mahkemesi'ne (AAT) başvurdu. AAT, durdurma başvurusunu reddetti ve XTrade'in AFS lisansının, AAT'nin inceleme başvurusuna ilişkin nihai kararına kadar iptal edilmesine neden oldu.
Avustralya CFD Düzenlemelerini Sıkılaştırıyor
Fark sözleşmeleri (CFD'ler), döviz kurları, borsa endeksleri, tek hisse senetleri, emtialar veya kripto varlıklar gibi temel varlıkların değerindeki değişiklik üzerine spekülasyon yapılmasına olanak tanıyan kaldıraçlı türev sözleşmeleridir.
ASIC, tüketicileri yüksek riskli tezgah üstü türev ürünlerden korumak için çeşitli önlemler uyguladı, bunlar arasında şunlar yer alıyor:
– 29 Mart 2021 tarihinden itibaren, perakende müşterilere (ASIC Şirketleri (Ürün Müdahale Emri – Fark Sözleşmeleri) Enstrümanı 2020/986) ihraç edilen ve dağıtılan CFD'leri kısıtlayan CFD ürün müdahale emrinin (PIO) yürürlüğe konulması;
– CFD PIO'nun 23 Mayıs 2027'ye kadar uzatılması, perakende müşteriler için CFD'lerden kaynaklanan önemli zarar risklerinin etkin bir şekilde azaltılması (Rapor 724, CP 348 CFD ürün müdahale emrinin uzatılması hakkındaki sunumlara yanıt);
– 770 Eylül 6'te 2023 Tasarım ve dağıtım yükümlülükleri: Perakende OTC türevleri başlıklı Raporun yayınlanması, ASIC'in ihraççıların bu yükümlülükleri nasıl yerine getirdiğine ilişkin gözlemlerinin özetlenmesi ve iyileştirme alanlarının vurgulanması;
– Sekiz perakende OTC türev ihraççısının finansal hizmetler yasası ihlallerinden etkilenen 17.4'den fazla perakende müşteriye yapılan toplam 2,000 milyon doları aşan tazminat ödemelerinin denetlenmesi (23-298MR).
Önceki Uygulama Eylemleri
Perakende OTC türev ihraççılarına karşı geçmişte uygulanan yaptırımlar arasında şunlar yer almaktadır: AGM Markets'a 75 milyon dolar ceza ve yetkili temsilcileri OT Markets ve Ozifin, Forex Capital Trading Pty Limited'e 20 milyon dolarlık cezaEk AxiCorp'taki koşullar Financial Services Pty Ltd'nin AFS lisansı ve askıya alınması Prospero Markets'ın AFS lisansının.